Ізольована маржа на ф'ючерсах MEXC: функції додавання маржі та усереднення позиції

Для багатьох трейдерів важливо розуміти різницю між стратегіями управління позиціями, такими як автоматичне додавання маржі та усереднення позиції. У цій статті ми розглянемо суть кожної з цих стратегій та їх переваги та недоліки та функціональний зміст.

Функція автоматичного додавання маржі - це функція, яка дозволяє трейдерам автоматично додавати маржу до ізольованих маржинальних позицій для запобігання ліквідації.

Переваги:

1. Запобігання ліквідації позиції: функція допомагає уникнути ліквідації позиції у разі зниження ціни.
2. Зручність використання: ця стратегія не вимагає активної участі трейдера та виконується платформою автоматично.

Недоліки:

1. Автоматичне додавання маржі може використовуватися лише у режимі ізольованої маржі та не підтримує режим крос маржі.
2. Коли спрацьовує ліквідація, система спочатку скасує всі відкладені ордери, щоб звільнити більше маржі для запобігання ліквідації.
3. Будь-яке додаткове інвестування у нові чи існуючі позиції – це додаткові фінансові витрати та ризики. Розраховуйте заздалегідь позиції, включаючи вихідні дані цієї функції.

Докладніше з прикладами розрахунків можна ознайомитись тут.

Перед активацією функції обов'язково ознайомтеся із застереженням. Майте на увазі, що додавання маржі до угоди необхідне лише для запобігання ліквідації позиції, але це не впливає на розмір позиції та PNL. Додавання коштів не збільшує розмір вашої позиції, а лише маржинальних засобів позиції.Саме тому існує метод усереднення, який впливатиме на сам розмір позиції.

Усереднення позиції

Усереднення позиції - це стратегія, за якої ви купуєте чи продаєте активи за різними цінами, щоб знизити середню вартість вашої позиції. Наприклад, якщо ціна криптовалюти падає, ви можете купити більше активів за вигіднішою ціною, щоб знизити середню вартість входу.

Переваги:

1. Зниження середньої ціни входу: усереднення позиції дозволяє покращити середню ціну входу в позицію, що може збільшити ваш прибуток при наступному, потрібному напрямку ціни активу.
2. Гнучкість стратегії: ця стратегія дозволяє трейдеру адаптуватися до змін ціни активу та керувати ризиком.
3. "Правильне" збільшення обсягу позиції: трейдер змінює не лише точку входу, а й збільшує обсяг позиції, що може бути позитивним фактором за плюсового PNL.

Недоліки:

1. Збільшення ризику: усереднення позиції може збільшити вашу експозицію до ризику, особливо якщо ціна активу продовжує йти в протилежну від позиції сторону.
2. Потребує активного управління: ця стратегія вимагає активного моніторингу ринку та прийняття рішень про купівлю або продаж активів.
3. Ручне керування: Цей спосіб реалізуємо лише вручну.

Висновок

Яка з цих стратегій найкраще підходить для вас, залежить від ваших індивідуальних цілей, ступеня ризику та стилю трейдингу.

Важливо пам'ятати, що автоматичне додавання маржі не впливає на ваш PNL і розмір позиції, а служить лише віддалення позиції від примусової ліквідації. Точка входу в позицію залишається незмінною, а сама функція активації буде спрацьовувати автоматично.

Усереднення позиції пропорційно збільшує розмір вашої позиції, робить середню точку входу в позицію кращою та впливає на PNL. Але цей метод тягне у себе додаткові ризики, а управління відбувається лише вручну. Трейдер сам повинен відкривати додаткові ордери, беручи тим самим свою позицію.

Докладніше про метод усереднення можна дізнатися тут.

Усереднення - Розумний інвестор

Спекулянти Форекс часто практикують усереднення торгових позицій. Необхідно розглянути, у чому полягає дана методика, а також зрозуміти, чи дає вона відчутний фінансовий ефект.

Коли усереднення може бути виправданим

У деяких випадках, наприклад, під час інвестування у фондовий ринок без використання кредитного плеча, даний прийом може бути використаний як частина стратегії, для добору позицій щодо акцій на просадках їх ціни.

Я виділив жирним шрифтом фразу "без використання кредитного плеча". Це дуже важливо, тому що при маржинальній торгівлі (з плечем) використання даного методу досить ризиковане і може перетворити вашу торгівлю на щось схоже з грою в рулетку.

Існує безліч стратегій інвестування, заснованих на тому, щоб зібрати портфель акцій за максимально можливими цінами, у ті періоди, коли економіка переживає чергову кризу і ціни на фондовому ринку падають.

Взяти, наприклад, недавню ситуацію з коронокризою, коли навесні 2020 року, внаслідок майже глобального локдауну, ринок стрімко полетів униз.

Криза не вічна і рано чи пізно, але вона в результаті закінчиться і економіка почне відновлюватися, а потім продовжить свій розвиток. Це факт — майже неминуча закономірність.

У будь-якого трейдера чи інвестора може виникнути закономірне питання: "А чому б не скористатися цим тимчасовим зниженням цін для того, щоб спробувати купити цінні папери максимально дешево?" І це буде правильне питання (а інакше який же ви трейдер?).

На перший погляд начебто все просто. Потрібно дочекатися мінімуму ринку, коли ціна досягне свого дна, а після цього взяти та купити акції. Але тут виникає цілком закономірне питання про те, а як визначити той факт, коли саме ціна досягне свого дна? А якщо ви вирішите, що ось воно вже дно, а ціна, трохи піднявшись, візьме та й продовжить своє зниження?

Саме в цьому випадку, як ніколи буде актуальним усереднення позицій за допомогою поступового їх нарощування за дедалі нижчою ціною.

Давайте подивимося як це можна було б зробити на прикладі графіка акцій Мосбіржі:

Припустимо, що спочатку ми прийняли за дно цінову позначку 98,5 рублів. Здійснюємо купівлю акцій, але не на всі вільні кошти, а приблизно на 1/4 — 1/5 з них. Купили 100 акцій.

Далі, на позначці 93 рублі, ціна спробувала розвернутися ще раз і ми купили ще 100 акцій. Але ціна, повагавшись, продовжила своє зниження.

Нарешті на позначці 88 рублів, нам вдалося таки захопити майже щонайменше після якого ціна остаточно розгорнулася і пішла вгору.

Далі була невелика корекція гілки висхідного тренду, після закриття якої черговий свічок вгору ми здійснюємо чергову покупку акцій за ціною 97 рублів.

У результаті ми придбали 400 акцій за середньою ціною: (98,5 * 100 + 93 * 100 + 88 * 100 + 97 * 100) / 400 = 94,125 рублів.

З урахуванням того, що на момент початку спаду, ціна становила 110 рублів, це дуже непогано.Таким чином, коли ціна акцій повністю компенсувала свою просідання (дійшовши до 110 рублів), ми вже знаходилися в паперовому прибутку розміром (110-94,125) * 400 = 6350 рублів.

Майте, будь ласка, через те, що міркувати ось так, що називається постфактум, за підсумками вже намальованого графіка, завжди дуже просто. Насправді ж, щоб зловити дно ціни, потрібна відома частка витримки. Необхідно уважно аналізувати графік на предмет зміни тренду і чітко дотримуватися подільової стратегії купівлі паперів не аби коли, а лише в ті моменти часу, коли графік показує ознаки розвороту**.

І ще ніхто напевно не зможе вам передбачити скільки часу знадобиться фондовому ринку для того, щоб повністю відновитися після чергової кризи. У прикладі розглянутому вище на відновлення знадобилося трохи часу, але насправді цей процес може зайняти і роки, і навіть десятиліття. Тому рекомендую використовувати цей метод лише в рамках довгострокової стратегії інвестування.

** Втім, вам ніхто не заважає використовувати замість (крім) технічного аналізу — фундаментальний аналіз і здійснювати покупки, наприклад, на виході позитивних даних.

Ви можете поділитись цією статтею на своїй сторінці у соцмережах:

Вступ

… Більше того, їх усіх поєднує не лише високий ризик збитків торговельного рахунку. Але й одна єдина мета: Розгін депозиту у найкоротші терміни та скорочення збитків. Як кількості негативних позицій, і зниження обсягу збитків у грошах.

А також не менш часто затребувана ситуація, за яких трейдери вдаються до подібних методів торгівлі. Є наявність просідання, за торговим рахунком. Причому неважливо, в якому вигляді проявляється просідання.Будь то абсолютна просадка, відносна або максимальна. Більш того, не має значення, яка з цих просадок є поточною, а яка фіксованою, і в обох варіантах по еквіті. Метод усереднення позицій дозволяє досить швидко вийти з несприятливих періодів будь-якого виду з просадок!

Що таке усереднення у трейдингу?

Усереднення – це відкриття додаткових позицій стандартним чи збільшеним обсягом після вчинення першої угоди.

• Середнювати можна збиткову позицію з метою вивести всю серію угод плюс.
• Зосереджувати можна прибуткову позицію з метою максимізувати прибуток, часто цей метод називається пірамідингом.

Далі у цій статті ми зосередимося на усередненні збиткових позицій, оскільки цей шлях найчастіше застосовується трейдерами.

Розглянемо приклад на ринку ф'ючерсів на євро.

Уявимо, що трейдер вирішив, що після різкого зниження 4 листопада має бути розвиток ведмежої динаміки. І після висхідної корекції він здійснює першу угоду на продаж (SELL 1).

Але ринок йде проти його угоди, і трейдеру залишається лише чекати. Коли йому здається, що починається новий рух вниз, він вдвічі збільшує обсяг і здійснює другу угоду на продаж (SELL 2).

Але ринок знову іде проти трейдера. Наступного дня трейдер за тією ж логікою робить третю угоду на продаж, ще вдвічі збільшуючи обсяг (SELL 3).

Після третьої угоди, на щастя для трейдера, ціна проходить достатню відстань донизу, щоб вся серія угод могла бути закрита із прибутком. (PROFIT).

Це і є приклад усереднення зі збільшенням обсягу угод.

Що таке усереднення?

усереднення - Це поступове нарощування позиції в трейдингу частинами, щоб швидше вийти зі збитків або збільшити прибуток.

На словах пояснювати цей термін марно, набагато ефективніше відразу поглянути на графік.

Натисніть для збільшення.

Як бачите, спочатку ми увійшли в першу угоду на продаж із золота, і ринок пішов проти нас. В надії, що ситуація зміниться, було відкрито ще одну позицію, щоб швидше вийти зі збитку. Далі, аналогічно третя і т.д. Таких угод може бути дуже багато.

В результаті, коли ринок хоча б трохи пішов у наш бік, ми просто закриваємо всі позиції плюс і отримуємо прибуток.

Суть усереднення

Отже, припустимо, ми маємо графік ціни. Ціна йде на підвищення, у певний момент ви ухвалюєте стратегічне рішення на продовження тенденції. Однак через певну причину, ціна починає йти вниз, а не вгору. Замість того, щоб виставити збиток (стоп-наказ) ви відкриваєте таку ж угоду на рівень нижче на покупку, потім ще одну нижче і т.д.

Тобто ви проводите усереднення в рамках вашої поточної позиції. Про це буде окремий відео урок.

Тут, як на мене, можна виділити два види усереднення:

Загалом будь-яке усереднення, що виходить за рамки вашої поточної позиції, завжди є ризикованим. Внаслідок цього ймовірність втрати ваших грошей дуже велика.

Про збільшення обсягу

Багато людей з кожною новою позицією усереднення додають обсягу. Тобто, на першій угоді у вас було 0,01 лоти, далі 0,02, 0,04, 0,08 і т.д.

Здогадатися в таких умовах легко, що слив буде неминучий, коли він станеться, відомо одному богові. Але якщо ви використовуватимете однакову кількість об'єму, припустимо, 0,01 лота на всіх позиціях, ймовірність зливу зменшиться.

Види цін та типи ордерів на форекс

На ціновому графіку та у книзі ордерів завжди є дві ціни: Бід, Аск.

Ціна Бід - ціна продажу базової валюти, ціна Аск - Ціна купівлі базової валюти. Різниця між цінами бід та аск називається спред. Спред ще є компенсацією брокеру за виконанням угоди — плата за надану послугу. Чим більше ліквідності інструменту, тим вже спред. І навпаки, що менш активно торгується актив, то ширше спред.

Торгівля на валютному ринку (як і на іншій біржі) здійснюється через відправку ордерів на купівлю або на продаж відповідно до торгового плану та торгової стратегії.

Ордер - Розпорядження брокера або дилера купити або продати фінансовий інструмент.

Розрізняють два основні типи ордерів: ринковий та відкладений. Крім них існують спеціальні ордери тейк-профіт та стоп-лосс. Докладніше про всі типи ордерів трохи нижче.

Усереднення та маркетмейкер

Чи використовують професійні учасники ринку техніку усереднення позиції?

Давайте розглянемо роботу фінансових компаній, які укладають договори з біржами, та підтримують ліквідність при торгівлі фінансовим інструментом. Тобто виконують роботу маркетмейкера.

Прийнято вважати, що маркетмейкери, як професійні учасники ринку, переважно використовують лімітні ордери та наповнюють ними біржову склянку. Все це відбувається в автоматичному режимі за допомогою роботів.

Розглянемо приклад трендового руху на денному графіку ф'ючерсу на фондовий індекс S&P 500. В аналізі використовуватимемо індикатор Delta.

Декілька днів на ринку присутній висхідний тренд на позитивній дельті (дні позначені цифрами 1, 2, 3). Оскільки дельта позитивна – значить більшість учасників ринку здійснювали маркет-покупки.Тоді, швидше за все, на звороті їхніх угод був маркетмейкер, який накопичував позицію на продаж протягом усього цього руху, по суті, усереднюючи всю свою загальну позицію.

Коли на ринку сталося зниження цін, позначене цифрою 4, у маркетмейкера з'явилася можливість закрити свої позиції з прибутком.

Швидше за все, великі учасники ринку користуються усередненням, але роблять це професійно.

Чому усереднення позицій найкраще працює на форекс?

Весь секрет у «природі» валютного ринку. Його ціноутворення на 80% залежить від рішень великих банків та на 20% від спекулятивних транзакцій. Кожна країна бореться за силу своєї валюти. Нікому не вигідно мати слабку національну валюту, але в цій боротьбі все одно програють.

Однак, для трейдера протистояння різних національних валют один одному на руку. Завдяки цьому протистоянню створюються цінові коридори, у яких можна заробити.

І незважаючи на те, що банкам важко дотримуватися золотої середини, вони все одно намагатимуться регулювати ціноутворення за допомогою своїх важелів. По-перше, це протистояння не зупинити, по-друге, це благотворно впливає на економіку країни.

Важелі впливу на вартість національної валюти:

• Контроль кредитної ставки — за низької ставки валюта слабшає, за високої набирає сили.
• Купівля чи продаж нац. валюти - також впливає на ціноутворення. Найчастіше інвестори використовують "викуп" нац. валюти для короткострокових інвестицій.
• Несподівані заяви чиновників про зміну монетарної політики розраховані в основному на короткостроковий ефект. Паніка серед спекулянтів може серйозно змінити вартість валюти.

Трейдерам залишається лише зловити відхилення від середніх значень та використати цей ефект у своїй торгівлі.

Усереднення на збитки

Дана тактика ведення торгових операцій передбачає відкриття додаткових, аналогічних ордерів при русі ціни проти трейдера. Наприклад, трейдер відкрив позицію Long, тобто припустимо, що він купив актив. Зрозуміло, з розрахунком на подальше зростання ф'ючерсу, валютної пари, цінного паперу, не важливо. Але тут втрутилися темні сторони, і ціна на цей фінансовий інструмент за блюзнірством нечистих сил пішла проти трейдера.

Ось тоді наш герой вирішив використовувати усереднення, і за деякого зниження ціни, він відкрив ще одну позицію на покупку. Також сподіваючись, що ціна рано чи пізно розгорнеться і тоді трейдер зможе не лише відбити збиток попередньої негативної угоди. Але й одержати кратний розмір прибутку, оскільки тепер за його стратегічною тактикою. У правильному напрямку, повинні стояти вже дві потенційно прибуткові позиції.

Така сама концепція переслідується і на бичачому тренді. Тобто трейдер відкриває Short позицію. Але зірки знову не зійшлися, і ціна замість догляду вниз, за ​​невідомими силами починає зростати. Тоді трохи згодом, трейдер продає цей актив ще раз. І за потреби ще раз, і ще. Загалом, метод усереднення не обмежує кількість додаткових «усереднених» ордерів. Тут головне стежити за рівнем маржі, якщо ми говоримо зараз на авютному ринку FOREX.

Теоретичний компонент усереднення

З теоретичної точки зору потенційно додаткові позиції заохочуються.Адже якщо ми з вами уважно зосередимося на цій компіляції ілюстрації, то дійдемо цілком об'єктивного висновку: Кожна, знову відкрита позиція проти поточної тенденції, за методом управління торгівлею, усереднення. Апріорі є потенційно вигідно відкритою.

Оскільки треба розуміти, що при відкритті ордера проти тренду, ми заходимо на ринок за найкращими цінами. Однак на практиці судячи зі статистики кількісно успішних трейдерів. Які користуються високо ризикованими методами торгівлі, за результатом виходить точно навпаки. Тобто всупереч логічному висновку, що кожна знову відкрита угода є свідомо вигідною.

У більшості випадків застосування такого типу усереднення призводить до повної і безповоротної втрати депозиту. Пояснюється така «аномалія» досить просто: Через запаморочливий успіх, трейдер часто не може відмовитися від усереднення. Внаслідок чого він природно, починає їм зловживати. Що неправильно робити, оскільки докорінно це не правильний підхід до трейдингу.

Недоліки усереднення

Успішні трейдери Форекс вже не перший рік шукають таку стратегію, яка б дозволяла отримувати стабільний прибуток без ризиків. На перший погляд, торгівля шляхом усереднення позицій може здатися саме такою. Але якщо детальніше розібратися в системі усереднення, то не важко помітити, що і вона має свої недоліки.

Отже, недоліки стратегії усереднення Форекс:

• Чим більша відстань між ордерами та менший коефіцієнт збільшення лота, тим більша ціна має піднятися у потрібному напрямку, щоб компенсувати попередні збитки.
• Якщо відстань між угодами буде дуже коротким, а коефіцієнт будемо дуже великим, то ви дуже швидко зіллєте свій капітал, якщо ціна все далі буде слідувати в невигідному для вас напрямку.

Майже завжди потрібно відкривати ордери на однаковій відстані між собою. На наступному малюнку ви можете побачити ситуацію, коли ордери відкривалися на відстані 50 пунктів один від одного та з коефіцієнтом збільшення лота 1,5.

На наступному малюнку ви можете побачити ситуацію, коли угоди відкривалися на відстані 20 пунктів один від одного, а лот збільшувався динамічніше.

Коли усереднення це погано?

Для трейдера-початківця усереднення погано - ЗАВЖДИ!

Усереднення може створювати оманливе відчуття, що погані угоди завжди можна “витягнути” з допомогою усереднення. Це працюватиме якийсь час, але розплата прийде неминуче. Сильно рух проти вас і повна втрата депозиту.

Приклад кривої капіталу торгової системи із усередненням:

Жодне усереднення не "витягне" в плюс погану торговельну систему!

Тому, звичайно, краще, якщо трейдер відразу вчиться торгувати одиничними угодами зі стоп-лоссом без застосування агресивних методів управління капіталом. Навчившись прибутково торгувати стандартним обсягом, можна підключати управління капіталом, але уникати агресивних підходів, таких як мартингейл або усереднення.

Усереднення із збільшенням обсягу

Ви гіперагресор? Вам потрібна система, що дозволяє помножити ваш капітал у найкоротший момент? Що? Та ще й у кратному розмірі, що обчислюється «у періоді»? Тоді вам підійде супер високо ризикована стратегія, яка передбачає дійсно множити капітал у геометричній прогресії.У її освоєнні немає нічого складного, і насправді це та сама стратегія усереднення, що вже розглянута вище. Причому у двох її різноспрямованих варіантах.

Але тепер з тим лише доповненням, що при кожній наступній і знову позицією, що відкривається, ми подвоюємо обсяг входу. Хоча задля справедливості можна відзначити, що нам не обов'язково збільшувати обсяг входу саме в 2 рази. Адже нам ніхто не забороняє помножити контракт/лот і в півраза, або в 1/3 разу. Наприклад, при першій позиції 0.03 лот, наступну угоду відкрити з 0.05, а потім 0.08, далі 0.13 і 0.21.

Можливо, хтось помітив, що тут переслідується послідовний ряд чисел Фібоначчі. Можна й так. Чому ні? Загалом, як ви вже й самі здогадалися, усереднення з подальшим збільшенням входу в позицію. Передбачає елементи способу Мартінгейла. Де від порядкового номера першого множника (позиції), як другий множник (наскільки збільшуємо лот). Залежить очікуваний твір – гіпотетичний прибуток у рублях/пунктах/відсотках.

Excel таблиця для розрахунку ризику колін усереднення

Посилання для завантаження - файл для розрахунку колін усереднення + формула розрахунку вартості пункту

Формула розрахунок вартості пункту

Ця величина вважається за формулою:

PointValue = (ContractSize * (Price + PointStep)) – (ContractSize * Price)

На прикладі пари EURUSD ми можемо вирахувати, що:PointValue EURUSD =(100 000 (розмір 1 контракту)*(1.1090(актуальна ціна)+0,0001(мінімальна зміна котирування)-(100 000*1.1090)=10 USD ціна одного пункту).

На прикладі нафти марки WTI ми можемо вирахувати, що:PointValue WTI =(10(розмір контракту)*(62,40(актуальна ціна)+0,01(мінімальна зміна котирування)-(10*62,4)=62,41-62,4=0,1USD(10 центів) ) ціна одного пункту.

Тупикові ситуації

Потрібно розуміти, що стратегія усереднення – аж ніяк не панацея від будь-якої просідання. Навіть тривале успішне застосування рано чи пізно призведе до серйозних збитків. На ринку навіть найконсервативніший метод поступового додавання позиції не витримає трендового руху без відкатів на 100 пунктів. А якщо й витримає, то чекати зворотного ходу, який, до речі, може виявитися зовсім неглибоким, доведеться дуже довго. Тому потрібно знати специфіку інструменту, що торгується, для валютних пар з сильними багатоденними трендами. така стратегія не підійде. До них можна віднести новозеландський та австралійський долари, а також канадський та мексиканське песо. У парах з іншими валютами вони можуть формувати напрямок руху на цілі місяці.

Тисніть кнопку, щоб пройти покрокове керівництво зі «Стратегії усереднення» та освоїти стратегію в кілька простих кроків Вивчити »

Все, що потрібно знати про усереднення позиції

Усереднення – це найпопулярніший підхід у трейдингу. Одні відгукуються про усереднення дуже погано, інші використовують у всіх торгових системах. У цій статті ми спробуємо об'єктивно подивитися на цей підхід та знайти “золоту середину”.

• Що таке усереднення у трейдингу?
• Усереднення та маркетмейкер.
• Коли усереднення це погано?
• Коли усереднення може бути доцільним?

Почни користуватися ATAS абсолютно безкоштовно та без обмежень за часом! Або відразу підключай просунутий тариф та отримай доступ до повного функціоналу.

Що таке усереднення у трейдингу?

Усереднення - це відкриття додаткових позицій стандартним або збільшеним обсягом після здійснення першої угоди.

• Середнювати можна збиткову позицію з метою вивести всю серію угод плюс.
• Зосереджувати можна прибуткову позицію з метою максимізувати прибуток, часто цей метод ще називається пірамідингом.

Далі у цій статті ми зосередимося на усередненні збиткових позицій, оскільки цей шлях найчастіше застосовується трейдерами.

Розглянемо приклад на ринку ф'ючерсів на євро.

Уявимо, що трейдер вирішив, що після різкого зниження 4 листопада має бути розвиток ведмежої динаміки. І після висхідної корекції він здійснює першу угоду на продаж (SELL 1).

Але ринок йде проти його угоди, і трейдеру залишається лише чекати. Коли йому здається, що починається новий рух вниз, він вдвічі збільшує обсяг і здійснює другу угоду на продаж (SELL 2).

Але ринок знову іде проти трейдера. Наступного дня трейдер за тією ж логікою робить третю угоду на продаж, ще вдвічі збільшуючи обсяг (SELL 3).

Після третьої угоди, на щастя для трейдера, ціна проходить достатню відстань донизу, щоб вся серія угод могла бути закрита із прибутком. (PROFIT).

Це і є приклад усереднення зі збільшенням обсягу угод.

Усереднення та маркетмейкер

Чи використовують професійні учасники ринку техніку усереднення позиції?

Давайте розглянемо роботу фінансових компаній, які укладають договори з біржами, та підтримують ліквідність при торгівлі фінансовим інструментом. Тобто виконують роботу маркетмейкера.

Прийнято вважати, що маркетмейкери, як професійні учасники ринку, в основному використовують лімітні ордери та наповнюють ними біржову склянку. Все це відбувається в автоматичному режимі за допомогою роботів.

Розглянемо приклад трендового руху на денному графіку ф'ючерсу на фондовий індекс S&P 500. В аналізі будемо використовувати індикатор Delta.

Декілька днів на ринку присутній висхідний тренд на позитивній дельті (дні позначені цифрами 1, 2, 3). Оскільки дельта позитивна – значить більшість учасників ринку здійснювали маркет-покупки. Тоді, швидше за все, на звороті їхніх угод був маркетмейкер, який накопичував позицію на продаж протягом усього цього руху, по суті, усереднюючи всю свою загальну позицію.

Коли на ринку сталося зниження цін, позначене цифрою 4, у маркетмейкера з'явилася можливість закрити свої позиції з прибутком.

Швидше за все, великі учасники ринку користуються усередненням, але роблять це професійно.

Коли усереднення це погано?

Для трейдера-початківця усереднення погано — ЗАВЖДИ!

Усереднення може створювати оманливе відчуття, що погані угоди завжди можна “витягнути” з допомогою усереднення. Це працюватиме якийсь час, але розплата прийде неминуче. Сильно рух проти вас і повна втрата депозиту.

Приклад кривої капіталу торгової системи із усередненням:

Жодне усереднення не "витягне" в плюс погану торговельну систему!

Тому, звичайно, краще, якщо трейдер відразу вчиться торгувати одиничними угодами зі стоп-лоссом без застосування агресивних методів управління капіталом. Навчившись прибутково торгувати стандартним обсягом, можна підключати управління капіталом, але уникати агресивних підходів, таких як мартингейл або усереднення.

Коли усереднення може бути доцільним?

Коли можна задуматися про усереднення:

• Якщо ви досвідчений трейдер.
• Ви вже маєте кілька прибуткових торгових систем без застосування агресивних методів управління капіталом.
• Ви хочете розширити свій портфель торгових стратегій новою системою.

Тільки тоді починайте вивчати практичне застосування усереднення у трейдингу та працювати над створенням нової торгової системи з елементами усереднення.

Що при цьому важливо пам'ятати:

• У торговій системі має бути встановлений загальний стоп-лосс на серію угод, що усереднюють.
• Бажано, щоб закриття по стоп-лоссу не призводило до втрати більше 1% депозиту.
• Торговельна система має бути протестована на історії не менше 1 року.
• Торговельна система має бути опрацьована на деморахунку не менше 1 року. Це необхідно, щоб випробувати періоди сильних трендових рухів, особливо небезпечних для систем, що усереднюють. І лише після цього може бути розпочато торгівлю на реальному рахунку.

Такий підхід захистить ваші кошти. І якщо торговельна система з усередненням не працює, ви зможете побачити це ще на етапі деморахунку.

Висновки

• Усереднення - це агресивний метод управління капіталом.
• Для трейдера-початківця усереднення - це завжди погано, і з часом призведе до великих збитків.
• ПРОФЕСІЙНИЙ трейдер може застосовувати торгові системи з усередненням, але зі стоп-лоссом на всю серію угод, що усереднюють, не більше 1% від депозиту.

Інформація в цій статті не може бути сприйнята як заклик до інвестування або купівлі/продажу будь-якого активу на біржі. Усі розглянуті ситуації у статті написані з метою ознайомлення з функціоналом та перевагами платформи ATAS.